CASO 1: 0% RxH A EMPRESA
100% Vía Dividendos
RxH de RG a ZH en cero. Toda la utilidad tributa en 3ra RMT (con pérdida) y se retira como dividendo al 5%.
CASH FINAL EN TU BOLSILLO
S/ 192,450
Tasa Global Efectiva: 8.16%📐 CÁLCULO DE LA TASA GLOBAL (CASO 1)
Tasa = (IR 3ra + Ret. Div 5% + IR 4ta) ÷ Fondos Totales
(S/ 9,436.59 + S/ 7,980.74 + S/ 0) ÷ S/ 213,401.88 = 8.16%
🏢 ESTADO DE RESULTADOS ZEN HOLDINGS
(+) Ventas Realizadas (Scrapeadas):
S/ 129,193.15
(+) Ventas Proyectadas (Slider):
+S/ 85,000.00
(=) Total Ventas Brutas ZH:
S/ 214,193.15
(-) Compras / Gastos Terceros (2026.A.ZH):
-S/ 45,141.71
(-) RxH Richard Gutierrez a ZH (Costo):
S/ 0.00
(=) Utilidad Neta Operativa ZH:
S/ 169,051.44
(-) Compensación Pérdida Sist. B (50%):
-S/ 84,525.72
(=) Base Neta Gravable 3ra RMT:
S/ 84,525.72
(-) IR 3ra Categoría Pagado (ZH):
S/ 9,436.59
(-) Retención Dividendos (5%):
S/ 7,980.74
(=) Dividendo Neto Percibido:
S/ 151,634.11
👤 PERSONA NATURAL (RICHARD GUTIERREZ)
(+) Honorarios RxH Externos:
S/ 44,350.44
(+) Honorarios RxH a ZH:
S/ 0.00
(-) IR 4ta Anual Calculado:
S/ 0.00
(💳) Retenciones 8% ya Pagadas (Crédito Deducible):
S/ 3,548.04
(💵) Saldo a Favor a Devolver por SUNAT:
+S/ 3,548.04
(=) Total Cash Neto Percibido Persona Natural:
S/ 44,350.44
Total Impuestos Pagados (SUNAT):
S/ 17,417.33
Pérdida ZH Arrastrable para 2027+:
S/ 15,474.28
Pagas más impuestos corporativos de los necesarios porque no aprovechas el tramo personal barato del 8% de Richard.
⭐ ESTRATEGIA ÓPTIMA RECOMENDADA
CASO ÓPTIMO: MIX QUIRÚRGICO
Punto Medio Inteligente
Deduce como costo en ZH el valor exacto de RxH para copar el 8% de Richard y usar la Pérdida Sistema B.
MÁXIMO CASH FINAL EN BOLSILLO
S/ 199,250
Tasa Global Mínima: 7.11%📐 CÁLCULO DE LA TASA MÍNIMA ÓPTIMA
Tasa = (IR 3ra + Ret. Div 5% + IR 4ta) ÷ Fondos Totales
(S/ 6,695.09 + S/ 6,360.34 + S/ 2,120.00) ÷ S/ 213,401.88 = 7.11%
🏢 ESTADO DE RESULTADOS ZEN HOLDINGS
(+) Ventas Realizadas (Scrapeadas):
S/ 129,193.15
(+) Ventas Proyectadas (Slider):
+S/ 85,000.00
(=) Total Ventas Brutas ZH:
S/ 214,193.15
(-) Compras / Gastos Terceros (2026.A.ZH):
-S/ 45,141.71
👉 (-) RxH Richard Gutierrez a ZH (Costo):
S/ 35,149.56
Equivalente en Dólares:
($ 10,337.49 USD)
(=) Utilidad Neta Operativa ZH:
S/ 133,901.88
(-) Compensación Pérdida Sist. B (50%):
-S/ 66,950.94
(=) Base Neta Gravable 3ra RMT:
S/ 66,950.94
(-) IR 3ra Categoría Pagado (ZH):
S/ 6,695.09
(-) Retención Dividendos (5%):
S/ 6,360.34
(=) Dividendo Neto Percibido:
S/ 120,846.45
👤 PERSONA NATURAL (RICHARD GUTIERREZ)
(+) Total Honorarios (Externos + ZH):
S/ 79,500.00
(-) IR 4ta Anual Calculado (8% tramo):
S/ 2,120.00
(💳) Retenciones 8% ya Pagadas (Crédito Deducible):
S/ 3,548.04
(💵) Saldo a Favor a Devolver por SUNAT:
+S/ 1,428.04
(=) Total Cash Neto Percibido Persona Natural:
S/ 77,380.00
Total Impuestos Pagados (SUNAT):
S/ 15,175.43
💰 Ganancia Neta Extra vs Caso 1:
+S/ 6,800.00
Pérdida ZH Arrastrable para 2027+:
S/ 33,049.06
🏆 MÁXIMO CASH EN BOLSILLO: Emitiendo S/ 35,149.56 en RxH a ZH maximizas tu liquidez, pagas la tasa más baja (4.35%) y guardas S/ 33,049 de crédito fiscal para el 2027.
CASO 2: 100% RxH A EMPRESA
100% Vía Honorarios
Se emite RxH por toda la utilidad de ZH. La empresa queda en S/ 0 y Richard tributa todo en 4ta categoría.
CASH FINAL EN TU BOLSILLO
S/ 187,200
Tasa Global Efectiva: 12.28%📐 CÁLCULO DE LA TASA GLOBAL (CASO 2)
Tasa = (IR 3ra + Ret. Div 5% + IR 4ta) ÷ Fondos Totales
(S/ 0 + S/ 0 + S/ 26,200.20) ÷ S/ 213,401.88 = 12.28%
🏢 ESTADO DE RESULTADOS ZEN HOLDINGS
(+) Ventas Realizadas (Scrapeadas):
S/ 129,193.15
(+) Ventas Proyectadas (Slider):
+S/ 85,000.00
(=) Total Ventas Brutas ZH:
S/ 214,193.15
(-) Compras / Gastos Terceros (2026.A.ZH):
-S/ 45,141.71
(-) RxH Richard Gutierrez a ZH (Costo):
S/ 169,051.44
(=) Utilidad Neta Operativa ZH:
S/ 0.00
IR 3ra & Dividendos en ZH:
S/ 0.00
(=) Dividendo Neto Percibido:
S/ 0.00
👤 PERSONA NATURAL (RICHARD GUTIERREZ)
(+) Total Honorarios Brutos Richard:
S/ 213,401.88
(-) Deducción Gastos 20% (Art. 45):
-S/ 42,680.38
(-) Deducción Fija 7 UIT (Art. 46):
-S/ 37,100.00
(=) Renta Neta Imponible 4ta Cat:
S/ 133,621.50
(-) IR 4ta Anual Calculado SUNAT:
S/ 26,200.20
(💳) Retenciones 8% ya Pagadas (Crédito Deducible):
S/ 3,548.04
(⚠️) Saldo Restante a Regularizar a SUNAT:
S/ 22,652.16
(=) Total Cash Neto Percibido Persona Natural:
S/ 187,201.68
Total Impuestos Pagados:
S/ 26,200.20
Pérdida ZH Desaprovechada:
S/ 100,000.00
Ineficiente: Al pasar los S/ 79,500 tus honorarios tributan al 14%, 17% y 20%, pagando más que el 14.50% de dividendos de ZH.